[ “之所以強(qiáng)調(diào)產(chǎn)能不足，就是為上市找借口，希望上市拿到錢來建新廠，而將老廠進(jìn)行商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)，一舉兩得，但這些又不能讓外面知道。” ]

近日有知情人士向《第一財(cái)經(jīng)日報》報料，正在申請IPO的安徽省鳳形耐磨材料股份有限公司(下稱“鳳形耐磨”)向監(jiān)管部門和公眾撒下了一個彌天大謊：其招股書披露的擬募集資金建設(shè)的項(xiàng)目實(shí)則為新廠建設(shè)，而不是如其所稱的產(chǎn)能擴(kuò)建，其老廠區(qū)也將拆除，目前所占土地將用于商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)。

《第一財(cái)經(jīng)日報》通過實(shí)地調(diào)查發(fā)現(xiàn)，真實(shí)情況與報料人士的描述基本相符，鳳形耐磨在IPO預(yù)披露材料中對募投項(xiàng)目的真實(shí)情況進(jìn)行了隱瞞，同時，其產(chǎn)能情況也有重大隱瞞。也就是說，鳳形耐磨在諸多關(guān)鍵事項(xiàng)上進(jìn)行了虛假陳述。

隱瞞“拆舊建新”

招股書(申報稿)顯示，鳳形耐磨是一家從事耐磨材料研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和技術(shù)服務(wù)的高新技術(shù)企業(yè)，主要生產(chǎn)“鳳形”牌高鉻合金鑄球(高鉻球)、高鉻合金鑄段(高鉻段)、低鉻合金鑄球(低鉻球)、低鉻合金鑄球段(低鉻鍛)、多元合金鑄球(中鉻球)、多元合金鑄球段(中鉻段)及襯板、錘頭等不同系列耐磨產(chǎn)品，屬于新型研磨介質(zhì)。擬發(fā)行不超過2200萬股，登陸深交所[微博]，保薦機(jī)構(gòu)為華林證券。

“實(shí)際上就是拆了老廠建新廠，根本不是擴(kuò)建?！?/P>

據(jù)報料人士透露，他近日在進(jìn)行市場調(diào)研時發(fā)現(xiàn)，擬IPO的鳳形耐磨并未在預(yù)披露材料中披露老廠區(qū)即將整體拆除進(jìn)行商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)這一至關(guān)重要的信息，招股書中所稱的募投項(xiàng)目建成后產(chǎn)能擴(kuò)大近一倍的描述因此根本無法成立。

根據(jù)上述信息，《第一財(cái)經(jīng)日報》近日趕赴鳳形耐磨所在地安徽省寧國市。通過連日實(shí)地調(diào)查發(fā)現(xiàn)，鳳形耐磨目前的生產(chǎn)基地已經(jīng)被納入政府的拆遷計(jì)劃。

鳳形耐磨位于安徽省寧國市西郊鳳形村，距市中心1.5公里。從地形上看，鳳形耐磨可謂依山傍水，與鳳形山、西津河相連，是當(dāng)?shù)仉y得的“風(fēng)水寶地”。記者從當(dāng)?shù)亓私獾?，公司所在轄區(qū)已被列入城市規(guī)劃區(qū)，所有土地基本全部征收，鳳形耐磨所有廠區(qū)也在征收之列。

多位當(dāng)?shù)刂槿耸扛嬖V《第一財(cái)經(jīng)日報》，鳳形耐磨整體搬遷的事在當(dāng)?shù)匾呀?jīng)盡人皆知，其現(xiàn)有廠區(qū)的土地將在拆除廠房后用于商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)，開發(fā)主體仍將是鳳形耐磨的控股股東陳宗明。

根據(jù)招股書，截至2013年底鳳形耐磨擁有建筑面積72225.12平方米的房產(chǎn)，均在寧國市西津辦事處鳳形山村;截至2013年12月31日，公司共擁有面積合計(jì)為569314.20平方米的國有土地使用權(quán)，其中在寧國市西津辦事處鳳形山村擁有231921.55平方米。

當(dāng)?shù)刂槿耸扛嬖V《第一財(cái)經(jīng)日報》，當(dāng)?shù)卣畬轼P形耐磨現(xiàn)在的老生產(chǎn)基地搬遷提供資金補(bǔ)助，同時在搬遷完成后，將把現(xiàn)有廠區(qū)土地交由陳宗明一方進(jìn)行商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)，并且提供資金返還。目前，寧國市的房價均價在5000元/平方米左右，較高的達(dá)8000元/平方米左右，從鳳形耐磨現(xiàn)在廠區(qū)的位置來看，當(dāng)?shù)刂槿耸抗烙?jì)，這些土地進(jìn)行商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)后的獲利估計(jì)上億元。但今后的開發(fā)和收益是否會歸屬鳳形耐磨不能確定。

對于正計(jì)劃進(jìn)行IPO的鳳形耐磨來說，最重要的不是這些土地未來的開發(fā)受益歸屬問題，而是它將主體廠區(qū)將要拆遷的事實(shí)進(jìn)行了隱瞞，同時將擬募投項(xiàng)目描述為擴(kuò)產(chǎn)，即募投項(xiàng)目完成后其產(chǎn)能不是“1+1=2”(現(xiàn)有老廠產(chǎn)能+募投項(xiàng)目產(chǎn)能)，而實(shí)際上只是后面的“1”，只有募投項(xiàng)目——這個項(xiàng)目是建新廠，而非擴(kuò)建。

當(dāng)?shù)囟辔恢槿耸扛嬖V《第一財(cái)經(jīng)日報》，根據(jù)寧國市和鳳形耐磨的計(jì)劃，鳳形耐磨將現(xiàn)有的生產(chǎn)、辦公設(shè)施及輔助設(shè)施遷至寧國市經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)河瀝園區(qū)內(nèi)建設(shè)，形成年產(chǎn)耐磨鑄件15萬噸的生產(chǎn)能力，其中一期年產(chǎn)耐磨鑄件5萬噸。這項(xiàng)工作自2011年就作為寧國市的重大項(xiàng)目而展開。

寧國市發(fā)改委網(wǎng)站的“寧國市2012年市級領(lǐng)導(dǎo)聯(lián)系重大項(xiàng)目一覽表”顯示，“鳳形公司整體搬遷”項(xiàng)目的“項(xiàng)目法人或業(yè)主”為“安徽鳳形耐磨材料股份有限公司”，“建設(shè)規(guī)模及內(nèi)容”為“將現(xiàn)有的生產(chǎn)、辦公設(shè)施及輔助設(shè)施遷至新址建設(shè)，年產(chǎn)耐磨鑄件15萬噸，一期年產(chǎn)耐磨鑄件10萬噸，二期年產(chǎn)耐磨鑄件5萬噸”。

據(jù)當(dāng)?shù)刂槿耸棵枋?，寧國市領(lǐng)導(dǎo)多次到鳳形耐磨現(xiàn)場辦公督促搬遷擴(kuò)能工作。為了加快搬遷，寧國市政府已支付部分搬遷費(fèi)用。但由于上市不斷推遲的原因，公司整體搬遷已遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于計(jì)劃。

鳳形耐磨的招股書并未將老基地土地將要全部被征收的情況進(jìn)行披露。

在招股說明書中，鳳形耐磨提到，擬募集資金25389.2萬元用于“年產(chǎn)5萬噸研磨介質(zhì)(球、段)生產(chǎn)建設(shè)項(xiàng)目”和“技術(shù)中心建設(shè)項(xiàng)目”，項(xiàng)目投產(chǎn)后鳳形耐磨的球段產(chǎn)能將由現(xiàn)在的8.5萬噸/年提高到13.5萬噸/年左右。這樣的描述很清楚地表明公司擬募投項(xiàng)目屬于擴(kuò)產(chǎn)，再加上目前以老基地為主的產(chǎn)能，從而實(shí)現(xiàn)將產(chǎn)能提到13.5萬噸/年左右的目標(biāo)。但現(xiàn)實(shí)情況完全不是這樣，一旦老生產(chǎn)基地被征收，鳳形耐磨的產(chǎn)能實(shí)際只是募投項(xiàng)目的5萬噸/年左右，與13.5萬噸相去甚遠(yuǎn)。

記者在現(xiàn)場看到，位于寧國河瀝園區(qū)的鳳形耐磨新廠區(qū)已經(jīng)基本建設(shè)完成，但尚未投產(chǎn)。